İsviçre medya vizyonu | E+ | Getty Images
Bu makalenin bir versiyonu ilk olarak CNBC’nin Inside Wealth haber bülteninde, yüksek net değere sahip yatırımcı ve tüketicilere yönelik haftalık bir rehber olan Robert Frank ile birlikte yayınlandı. Üye olmak gelecekteki basımları doğrudan gelen kutunuza almak için.
Zenginliği ailede tutmak, mirasçılarınızın ona nasıl yatırım yapacağını kontrol etmekten daha kolaydır.
Ultra varlıklı ailelerin yatırım firmaları için riskler özellikle yüksektir. Bank of America’nın 335 aile ofisiyle yakın zamanda yaptığı bir ankette, yanıt verenlerin %60’ının en az 500 milyon dolar varlığa sahip olduğu, %87’sinin varlıklarını henüz bir sonraki nesle aktarmadığı ortaya çıktı.
Yöneticilerinin tamamen şirket operasyonlarına dahil olduğu aile ofislerinin üçte birinden fazlası, mirasçıların aile ofisinin misyonunu veya amacını değiştirmesini bekliyordu. Ankete göre, müdürlerin karar alma süreçlerine daha az dahil olduğu firmalarda bu oran %73’e çıkıyor.
Bank of America’dan Elizabeth Thiessen Inside Wealth’e şunları söyledi: “Bu, zenginliğin aktarılmasından daha fazlası. Gelecek neslin, hayırseverlik hakkında nasıl düşündükleri, teknolojiyi nasıl kullandıkları konusunda yeni bir yatırım çağını başlatacağını biliyoruz.”
Özel banka bölümü için aile ofisi çözümlerine liderlik eden Thiessen, mirasçıların yatırım yerine hayırseverliğe öncelik vermek ve hatta aile ofisini tamamen kapatmak gibi önemli değişiklikler yapma eğiliminde olduğunu söyledi.
“Gelecek nesil şuna karar verebilir: ‘Bu altyapıyı istemiyoruz. Yönetişim ve yönetim kurulunda yer almayla ilgili bu karmaşık sorumlulukları istemiyoruz ve bunu basitleştirmek istiyoruz'” dedi.
Bu büyük değişim hızla yaklaşıyor; ankete katılanların %59’u varlıklarını 10 yıl içinde gelecek nesillere aktarmayı beklediklerini bildirdi.
Thiessen, müdürlerin onları aile ofisine entegre etme adımlarını atmaması durumunda mirasçıların dramatik değişiklikler yapma ihtimalinin daha yüksek olduğunu söyledi.
Bu aynı zamanda çekişmeye de yol açabilir; daha az müdahil müdürlere sahip aile ofislerinin neredeyse yarısı, aile içi anlaşmazlıklarda bir artış beklerken, müdürlerin tamamen ilgili olduğu firmalarda bu oran %29’dur.
Yöneticilerin katılımı ne olursa olsun çoğu aile ofisi, haleflerin servetlerini artırmasını ve şirket operasyonlarında teknoloji ve yapay zeka kullanımını artırmasını beklediklerini söyledi.
Ankete katılanların yarısından fazlası, pazar araştırması ve diğer görevler için yapay zekayı zaten denediklerini söyledi ve çoğu olumlu deneyim bildirdi. En az 1 milyar dolar varlığa sahip firmaların yaklaşık dörtte üçü bunu kullanıyorken, 500 milyon dolardan az varlığa sahip aile ofislerinin %40’ı bunu kullanıyor.
Katılımcıların çoğunluğu (aile ofislerinin %56’sı tamamen ilgili müdürlere sahipken, firmaların %73’ü daha az ilgili olanlara sahip) mirasçıların alternatif yatırımlara tahsislerini artırmasını bekliyordu. Bu tahminler, aile ofislerinin gelecekte zenginlik yaratmak için en çok tercih edilen üç fırsat olan özel sermaye, şirketlere ve gayrimenkule doğrudan yatırımlara yönelik olumlu tutumlarıyla uyumludur.
Katılımcılar halihazırda kripto para birimleri hariç alternatiflere ortalama %34,5 ile yüksek bir pay ayırdıklarını ve neredeyse %36,4 olan pazarlanabilir menkul kıymetlerle aynı seviyede olduklarını belirtiyorlar. Bank of America’ya göre, az sayıda bir çoğunluk, mirasçıların mevcut ortalama tahsisi %6,4 olan kripto para birimlerine olan tahsislerini artıracağını tahmin ediyordu.
Bu Y kuşağı ve X Kuşağı mirasçılarının, ÇSY yatırımlarına yönelik daha geniş tepkilere rağmen, sürdürülebilir veya etki yatırımlarını sürdürmeleri veya artırmaları da yaygın olarak bekleniyor. Geçtiğimiz çeyrekte, küresel sürdürülebilir fonlardan 55 milyar dolarlık net çıkış görüldü ve aslan payı BlackRock fonlarındaki itfalardan geldi. Sabah Yıldızı.
Ankete katılanların %64’ü en büyük zorlukların büyümek ve servetlerini korumak olduğunu söylerken, aile ofisleri ekonomi konusunda büyük bir iyimserliğe sahipti. Yanıt veren 10 kişiden altısı ABD borsası hakkında iyimser olduğunu söyledi; özel sermaye; ve gelecek yıldaki birleşme ve satın alma faaliyetleri. Varlıkları en az 500 milyon dolar olan firmaların yarısından fazlası, ABD’nin gayri safi yurt içi hasılasının gelecek yıl artmasını bekliyor.