Yeni araştırmalar, önemli bir Kulüp portföy hissesinin eline geçen tesislerin nasıl güçlendirileceği sorunuyla birlikte önümüzdeki beş yıl içinde büyük yapay zeka veri merkezi yatırımları öngörüyor. JPMorgan, küresel veri merkezlerinin, yapay zeka altyapısının ve ilgili güç kaynaklarının inşasının 2026 ile 2030 arasında 5 trilyon dolardan fazlaya mal olabileceğini tahmin ediyor. Analistler Pazartesi günü müşterilere yazdığı bir notta “Bilgisayar talebinin ölçeği astronomik olmaya devam ediyor” diye yazdı. Dönem boyunca veri merkezi altyapı kurulumunun da “hızla artan bir hızla” büyüyeceğini söylediler. Bu kadar yüksekliğe ulaşmak kolay olmayacak. JPMorgan’a göre veri merkezi büyümesi, “gayrimenkul, enerji ve elektrik, su, emtia fiyatları ve sermaye” dahil olmak üzere çeşitli faktörler tarafından kısıtlanıyor. Analistler, “güç bu kısıtlamaların en önemlisidir” dedi çünkü yeni nükleer santrallerin inşası tarihsel olarak yıllar alıyor ve doğal gaz türbinlerinin teslim süreleri artık üç ila dört yıl. Bu nedenle, önde gelen türbin üreticilerinden biri olan Kulüp adı GE Vernova bu kadar tatlı bir noktada. Veri merkezleri genellikle ülkenin elektrik şebekesinin sağlayabileceğinden daha fazla elektriğe ihtiyaç duyar. Şebeke dışında doğal gazla çalışan bu türbinler, elektrik açıklarını kapatmak için bu tesislere bağlanabiliyor. Teknolojideki en büyük isimlerin yapay zekaya yönelik harcamalarını artırması, GE Vernova için daha fazla veri merkezi ve muhtemelen daha fazla iş anlamına geliyor. En son kazançlarının yanı sıra, Meta Platformlar ve dünyanın en büyük üç bulut şirketi (Amazon, Microsoft ve Alphabet’in Google’ı) sermaye harcaması görünümlerini yükseltti. GEV YTD dağı GE Vernova (GEV) yıldan bugüne performans GE Vernova için yapay zeka harcamalarının arka rüzgarı, şirketin hisse başına kazanç, gelir artışları ve birikmiş iş yükünün yıldan yıla %15 artışla 135 milyar doların üzerine çıktığı muhteşem üç aylık sonuçlarında görülebilir. GE Vernova’nın en büyük bölümü olan enerji segmenti, ağır hizmet gaz türbini ekipmanlarına olan talebin getirdiği büyük gelir artışına tanık oldu. Segmentin siparişleri organik olarak %50 artışla 7,8 milyar dolara ulaştı. CFO Ken Parks, kazanç sonrası konferans görüşmesinde, “Olan şu ki, ağır hizmet gaz türbinlerinde hala iyi bir pozitif büyüme görmeye devam ediyoruz” dedi. Ancak 22 Ekim’deki kazanç açıklamasının ardından GE Vernova hisseleri enerji ticaretinin daha spekülatif kısımlarındaki zayıflığa yakalandı. O zamanlar, Jim Cramer’in düşüşü bir satın alma fırsatı olarak nitelendirmesiyle, satın alma eşdeğeri 1 notumuzu ve 700 $ fiyat hedefimizi yineledik. Birkaç hafta sonra, hisse senedinin AI ile ilgili diğer isimlerle birlikte düşüşünü sürdürmesinin ardından geçen Perşembe günü GE Vernova hisselerinde küçük bir satın alma gerçekleştirdik. O zamandan bu yana hisse senedi arka arkaya kazançlar elde etti; yılbaşından bugüne yükselişini yaklaşık %78’e çıkardı ve S&P 500’ün %15’lik artışının rahatlıkla üzerinde performans gösterdi. GE Vernova’nın şimdi, JPMorgan’daki analistlerin “dikkate değer bir zorluk” olarak tanımladığı talebi nasıl karşılayacağını bulması gerekiyor. Bu türbinler karmaşık makinelerdir ve inşa edilmeleri uzun zaman alır. Bu, yönetimin teslimattan çok önce üretimi genişletme konusunda kararlar alması gerektiği anlamına geliyor. Şirket, fazla stokla sıkışıp kalmak istemediği için üretim kapasitesini çok hızlı artırma konusunda çekimser davranıyor. (Jim Cramer’in Charitable Trust’ı uzun GEV, AMZN, META, MSFT’dir. Hisse senetlerinin tam listesi için buraya bakın.) Jim Cramer ile CNBC Yatırım Kulübü’ne abone olduğunuzda, Jim bir işlem yapmadan önce bir işlem uyarısı alacaksınız. Jim, hayırsever vakfının portföyündeki bir hisse senedini satın almadan veya satmadan önce bir ticaret uyarısı gönderdikten sonra 45 dakika bekliyor. Jim, CNBC TV’de bir hisse senedi hakkında konuştuysa, işlemi gerçekleştirmeden önce işlem uyarısını verdikten sonra 72 saat bekler. YUKARIDAKİ YATIRIM KULÜBÜ BİLGİLERİ, SORUMLULUK REDDİ İLE BİRLİKTE HÜKÜM VE KOŞULLARIMIZA VE GİZLİLİK POLİTİKAMIZA TABİDİR. YATIRIM KULÜBÜ İLE BAĞLANTILI OLARAK SAĞLANAN HERHANGİ BİR BİLGİYİ ALMANIZ NEDENİYLE HİÇBİR MEMURİYET YÜKÜMLÜLÜĞÜ VEYA GÖREVİ MEVCUT DEĞİL VEYA OLUŞMAZ. BELİRLİ BİR SONUÇ VEYA KÂR GARANTİ EDİLMEZ.